Če ste prejeli obvestilo o možnosti prejema delnic Vzajemne zavarovalnice ali izplačila denarja, niste edini. V zadnjih mesecih je Vzajemna napovedala preoblikovanje iz zavarovalnice v delniško družbo, kar vpliva tudi na vse člane – zdajšnje zavarovance in nekdanje člane.
Kaj izbrati? Delnice ali denar? V tem članku razložimo prednosti in slabosti obeh možnosti.
💶 Možnost 1: izplačilo denarja
✅ Prednosti:
- Takojšen prejem izplačila na vaš bančni račun
- Brez nadaljnjih obveznosti ali tveganj
- Ni vam treba ukvarjati se z delniškimi računi ali borzo
⚠️ Slabosti:
- Enkraten znesek, brez možnosti dolgoročne rasti vrednosti
- Če bi vrednost delnic kasneje zrasla, ste to priložnost zamudili
Primer: Če vam pripada 150 €, ga prejmete in zgodba je zaključena.
📈 Možnost 2: delnice Vzajemne
✅ Prednosti:
- Ohranite delež v Vzajemni, ki ga lahko obdržite ali prodate
- Možnost dolgoročne rasti vrednosti delnic
- Morda boste v prihodnosti upravičeni do dividend
⚠️ Slabosti:
- Potrebno je odprtje trgovalnega računa (če ga še nimate)
- Vrednost delnic ni zajamčena – lahko pade ali zraste
- Če boste delnice kasneje prodali, boste morda morali plačati davek na kapitalski dobiček
Pomembno: Če ne izberete ničesar, lahko podjetje samodejno določi eno izmed možnosti (najpogosteje delnice).
🧠 Kaj je bolje izbrati?
| Ste v tej skupini … | Boljša izbira je: |
|---|---|
| Potrebujete denar zdaj | Izplačilo v denarju |
| Ste mlajši / pripravljeni na tveganje | Delnice Vzajemne |
| Ne želite komplicirati | Izplačilo v denarju |
| Verjamete v rast Vzajemne | Delnice Vzajemne |
📝 Kaj morate storiti?
- Preberite obvestilo, ki ste ga prejeli od Vzajemne (ali ga preverite v MojVzajemna).
- Odločite se – želite delnice ali denar?
- Sporočite svojo izbiro v predpisanem roku (preko obrazca, portala ali osebno).
Če se ne odločite pravočasno, se lahko zgodi, da boste avtomatsko prejeli delnice.
📌 Zaključek
Vzajemna vam daje izbiro: vzeti takojšen denar ali postati delničar. Odločitev ni univerzalna – vse je odvisno od vaših finančnih ciljev, življenjske situacije in pripravljenosti na morebitno rast ali padec vrednosti.
Če potrebujete pomoč pri razumevanju dokumentov ali davčnih posledic, se posvetujte z računovodjo ali finančnim svetovalcem.
—
Ali je sploh kakšna možnost, glede na dogodke, da bi delnice vzajemne zrasle?
Zelo dobro vprašanje – in popolnoma iskreno: možnost, da delnice Vzajemne zrastejo v prihodnosti, obstaja, ampak je trenutno precej negotova in zelo odvisna od razvoja nekaj ključnih dejavnikov.
🔍 Tukaj so dejstva, ki vplivajo na potencialno rast delnic Vzajemne:
✅ + Potencial za rast:
- Vzajemna ima močno bazo zavarovancev in veliko prepoznavnost v Sloveniji.
- Če se bodo preoblikovali v delniško družbo z učinkovitimi poslovnimi ukrepi (večja učinkovitost, širitev, digitalizacija), lahko vrednost delnic z leti naraste.
- Če bodo v prihodnosti uvedli izplačevanje dividend, se bodo delnice dodatno obrestovale.
❌ – Ovire za rast (realnost):
- Vzajemna deluje v majhnem, že nasičenem trgu, z močno konkurenco (Triglav, Generali).
- Zavarovalništvo nima hitre rasti, razen če se radikalno ne spremeni poslovni model.
- Delnice verjetno ne bodo prosto kotirane na borzi (vsaj v začetni fazi), kar pomeni nizko likvidnost – težko jih bo prodati po tržni ceni.
- Vzajemna ima za seboj nekaj kadrovskih pretresov in notranjih trenj, kar ne vliva zaupanja za “eksplozijo vrednosti”.
🎯 Realno gledano:
Delnice Vzajemne niso investicija za rast, temveč bolj simboličen delež ali dolgoročna loterija.
Če jih dobiš “brezplačno”, jih morda ima smisel obdržati kot opcijo. Ampak če ti ponujajo konkretno vsoto v denarju zdaj, je to za večino ljudi varnejša in bolj predvidljiva izbira.
Če bi bile to npr. delnice NLB ali Krke – bi bilo drugo. V tem primeru pa…
če si investicijsko usmerjen, raje vlagaš drugje.
